주식 선택 방법 : 단계별 가이드

주식 선택 방법 : 단계별 가이드

 

모든 투자자들은 최고의 주식을 찾는 방법을 알고 싶어 합니다. 주식을 이제 막 선택하는 경우 아래 단계를 살펴보고 시작하세요.

 

※ 초기 투자자이고 주식을 선택하는 방법을 알고 싶은 분들이 보면 좋을 글입니다.

 

 초보 주식 투자자조차도 시장의 역사적 평균인 연간 약 9 %의 수익을 얻을 수 있습니다. 다음 4단계를 거쳐서 자신에게 가장 적합한 주식을 찾는 방법을 살펴보겠습니다.

 

 

1 단계 : 투자 목표가 무엇인지 결정

 

모든 사람들은 각각의 자신만의 다른 이유로 투자합니다. 일부는 은퇴를 하기위해, 자녀의 대학 등록금을 위해, 혹은 다른 인생을 바꾸는 사건을 위해 주식을 하려고 합니다. 따라서 어떤 사람들은 날마다의 지출을 늘리기 위한 수입원을 바라고 어떤 사람들은 잠재적으로 큰 이득을 추구하기도 합니다. 그 사이에 자신의 목표는 무엇인지 먼저 설정해보세요.

 

전통적으로 투자 스타일 스펙트럼의 두 반대쪽 끝은 성장과 소득입니다. 자신의 투자 전략이이 스펙트럼 중 어딘가에 떨어질 것 입니다. 성장 투자자는 높은 성장률과 많은 잠재력을 가진 고가의 주식을 목표로 하는 경향이 있습니다. 카카오나 셀트리온을 예로 들 수 있겠습니다. 반면 소득 투자자는 배당금을 지급하는 느리게 성장하는 안정적인 회사를 선호합니다. 삼성전자는 종종 블루칩이라고 불리는 소득을 주는 주식인 배당주의 좋은 예입니다.

 

투자 목표는 자신의 생활 상황에 따라 달라질 수 있습니다. 은퇴를 위한 돈을 저축하거나 첫 집에 대한 계약금을 모으려는 청년이라면 성장 전략이 더 적합 할 것입니다. 달마다의 소득을 보충할 돈을 찾고 있는 투자자라면 믿을 수 있는 배당주를 선택하는 것이 더 나을 것입니다.

 

 

2 단계 : 잔고 기본 사항 알아보기

 

주식 시장에 대한 투자는 신규 투자자에게 매우 위협적 일 수 있습니다. 주식 시장은 혼란스러운 전문 용어로 가득 차 있으며, 현실적으로 돈을 잃을 위험이 아주 큽니다. 그러나 보기만큼 복잡하지는 않습니다. 주식에 대한 기본적인 이해를 얻으려면 몇 가지 용어 만 알면 됩니다. 다음이 알아야할 대표적인 세 가지입니다.

 

1. 주가수익비율(Price Earnings Ratio, PER)

주가수익비율(Price Earnings Ratio, PER)은 주가(P)를 주당순이익(Earnings Per Share)으로 나눈 것으로 흔히 P/E비율이라고도 합니다.

주가 수익 비율 (P / E 비율)은 주식의 가격을 나타내는 가장 좋은 지표입니다. 사실 주식의 실제 가격은 상대적으로 의미가 없습니다. P/E 비율은 의미가 있습니다. P / E는 주당 가격을 주당 순이익으로 나눈 값입니다. 그것은 많은 투자자들이 1원의 이익을 위해 주식 가격으로 얼마를 지불하고 있음을 보여줍니다. 역사적인 평균 P / E 비율은 15.7입니다. P / E 비율은 이익이 없는 기업의 경우는 아예 표시가 불가능 하거나 따지는 것이 무의미합니다. 이익이 적고 가격이 높은 기업의 경우 100이상 가격이 저렴한 기업의 경우 한 자릿수까지 다양합니다.

 

2. 매출 성장

 매출은 단순히 주어진 기간 동안 회사의 총 판매량입니다. 투자자는 본질적으로 모든 주식이 매출 성장을 보여 주거나 적어도 가까운 미래에 그렇게 할 계획이 있다고 요구합니다. 매출보다는 매출 성장이 변동성이 높고 일회성 이벤트의 영향을 받기 때문에 분기별로 분석하기가 더 어려워집니다.

매출성장과 순이익 성장을 비교해봅시다. 순이익 성장은 또한 비용 절감에서 비롯될 수 있는데, 이는 회사의 장기 성장에 항상 최선의 이익이 되는 것은 아닙니다. 반면 매출 성장은 더 간단하고 일관적이며 일반적으로 회사의 성장 전망을 더 명확하게 읽을 수 있습니다.

 

3. 배당수익

 네이버 금융과 같은 금융 사이트에서 재무, 연간 배당금은 배당 수익률이라는 백분율과 함께 나열됩니다. 수익률은 연간 배당금을 주가로 나눈 값입니다. 투자자가 매년 보상받는 주식 가치의 비율입니다. 미국 주식지수인 S & P 500의 평균 배당 수익률은 1.9 %이며 배당금을 가장 많이 내는 주식은 4 % 이상의 수익률을 지불합니다. 대부분의 주식은 분기별로 배당금을 지급하고 많은 주식은 배당금을 전혀 지급하지 않습니다.

 

 

3 단계 : 섹터 선택

 

 초보 투자자는 익숙한 분야의 주식을 선택하는 것이 가장 좋습니다. 갤럭시 휴대폰을 쓰고 계신가요? 삼성전자에 동전을 넣는 것에 대해 생각해보세요. 의료에 관련한 배경이 있으신가요? 셀트리온과 같은 관련 주식을 확인하세요. 코스피, 코스닥에는 수천 개의 상장 주식이 있습니다. 자신의 관심사나 경험에 따라 주식을 좁히면 복잡한 프로세스가 훨씬 쉬워집니다.

 

 익숙함만으로는 주식을 사야 할 이유가 되지 않습니다. 하지만 전문가보다 우위를 점할 수 있으며, 주식을 더 쉽고 즐겁게 따라갈 수 있습니다. 결국 현명한 투자를 하기 위해서는 기본 사업을 이해해야합니다.

 

 예를 들어 밀레니얼 세대가 최근 IPO 후 상장하는 빅히트 엔터테이먼트 주식에 몰려들었다는 것은 놀라운 일이 아닙니다. 젊은이들이 빅히트 엔터테이먼트, BTS의 가장 큰 사용자이기 때문에 BTS를 가장 잘 이해하고 있기 때문입니다. 그렇다고 빅히트 엔터테이먼트가 반드시 승리하는 주식이 될 것이라는 의미는 아닙니다. 따라서 투자자는 회사의 진행 상황, 예를 들어 상품이 유행에서 벗어난 경우 등에 대해 더 잘 알고 있어야합니다.

 

세계적으로 유명한 펀드 매니저인 피터 린치( Peter Lynch )는 개인 투자자들에게 "당신이 아는 것을 사도록" 권장했습니다. 이는 초보 투자자를 위한 좋은 첫 걸음입니다.

 

 

4 단계 : 종합적인 분석

 

 지금까지 투자 목표가 무엇인지 결정하고 기본적인 주식 시장 기본 사항을 배웠으며 잠재적인 선택을 익숙한 섹터 또는 주식 그룹으로 좁혔습니다. 이제 하나를 선택할 때입니다.

버크셔 해서웨이의 설립자 워랜 버핏(Warren Buffett)

 잠재적 성장 및 밸류에이션(가치, P/E 비율)과 같이 고려해야 할 여러 요소가 있습니다. 하지만 주식에 대해 스스로에게 물어볼 가장 중요한 질문은 지속 가능한 경쟁 우위가 있는지 여부입니다. 버크셔 해서웨이(Berkshire Hathaway)의 설립자이자 세계에서 가장 유명한 투자자 인 워랜 버핏(Warren Buffett)은 지속 가능한 경쟁 우위가 주식을 선택하는 데에 있어 가장 중요한 기준이라고 생각했습니다. 그는 강력한 브랜드, 지배력의 역사, 사랑받는 제품, 그리고 경쟁을 차단하고 회사가 초과 수익을 얻을 수 있는 기타 요인을 가진 회사를 찾습니다. 그가 찾은 회사는 아마존(Amazon)의 프라임(Prime) 생태계, 페이스북(Facebook)의 네트워크 효과 등 지속 가능한 경쟁 우위를 가지고 있습니다.

 

 지속 가능한 경쟁 우위는 회사가 계속 성장하고 엄청난 수익을 올릴 수 있도록 보장하며, 이를 보유한 주식은 일반적으로 장기적으로 우수한 성과를 거둘 것으로 예상 할 수 있습니다.

 

 이제 가서 공부를 하세요. 하지만 여전히 선택이 부담스러우면 언제든 인덱스 펀드(ETF)에 돈을 넣을 수 있습니다. 버핏 자신도 ETF 투자 전략에 대해 반복적으로 주장했으며 상속인이 자신의 재산의 90 %를 S & P 500 지수 펀드에 투자하도록 권장했습니다.

하지만 ETF에 투자하기 전에는 먼저 1 단계로 돌아가서 잘 맞는지 확인하세요.